ملخص
تهدف هذه الدراسة إلى تحليل أثر أسعار العملات الأجنبية والظروف المالية على معدل العائد المالي للمصارف التجارية , حيث يمثل المتغيرالمستقل العاملين التاليين وهما أسعار العملات الأجنبية ويرمز إليه (EX) , والظروف المالية ويرمز إليه FIN)) ويمثل المتغيرالتابع معدل العائد على حقوق الملكية ويرمز أليه (ROE), وقد أجريت الدراسة في ليبيا خلال الفترة من 2010 إلى 2024. وتم التركيز على قياس ما مدى تأثير تغيرات أسعار صرف العملات الاجنبية ,والظروف المالية على مؤشرات العوائد المالية المصرفية، مثل العائد على حقوق الملكية، وقد تم اختيارمصرف الجمهورية كعينة من أبرز المصارف التجارية الليبية وأكبرها حجماً ونشاطا. أعتمدت الدراسة على المنهج الأستنباطي الوصفى والكمى حيث أستخدمت عدة إختبارات إحصائية ، مثل اختبار LAGRANGE MULTIPLIER) (LM واختبار ((HAUSMAN بإستخدام برنامج التحليل الاحصائي (Eviews) لتحليل البيانات المتعلاقة بالدراسة. حيث توصلت نتائج تحليل العلاقة بين أسعرالعملات الاجنبية (ُْEX) ومعدل العائدات المالية (ROE) الى عدم وجود علاقة ذات دلاله احصائية بين المتغيريين , بالرغم من التباين الواضح للأرتفاع أسعار العملات الاجنبية وتدهور العملة المحلية ما بين عام (2021- 2024),وانها لم تؤثر فى العائد على حقوق الملكية للمصرف بشكل ملحوظ, كما تبين من النتائج أن هناك علاقة دو دلاله إحصائية معنوية لعامل الظروف المالية (FIN) على معدل العائد على حقوق الملكية (ROE) في المصرف خلال فترة الدراسة من 2010 إلى 2024، أي أن تحسين الظروف المالية المرتبطة بالمصرف يمكن أن يعززمن معدل العائد على حقوق الملكية. كما أوصت الدراسة المصرف الحفاظ على مستويات قوية من رأس المال والسيولة والإحتياطات النقدية، لمواجهة الضغوط الاقتصادية والسياسية والظروف المالية السيئة مما يعزز من إستقرار العائدات وحقوق الملكية , أيظا العمل على تنويع مصادر الدخل المختلفة والإعتماد على أنشطة داخلية مستقرة، مثل القروض الاسلامية الحسنة والخدمات المصرفية الأساسية، وتقليل الإعتماد على العمليات الخارجية التى ترتبط بالعملات الأجنبية بشكل كبير , كما اشارت الدراسة الى ضرورة تشجيع السلطات أصحاب القرارعلى تطبيق سياسات نقدية تهدف إلى استقرار أسعر صرف العملات الاجنبية والحد من التقلبات الحادة لها , وبالتالى فى المستقبل قد تؤثرعلى العائدات المالية للمصارف التجارية . الكلمات المفتاحية: أسعار الصرف، الظروف المالية, عائدات حقوق الملكية، المصارف التجارية.